Платформы для трейдинга и инвестиций

Торговля началась задолго до экранов. В зале биржи брокеры выкрикивали ордера и подавали друг другу знаки руками — система, известная как «open outcry», — а цены расходились на автоматически печатаемых бумажных лентах (ticker tape). Позже ордера отдавали по телефону. Путь от шумного биржевого зала до пары касаний на экране телефона отмечен несколькими моментами, которые изменили правила игры для обычного трейдера.

Платформа постоянно обменивается данными с сервером брокера. Цены приходят от поставщиков ликвидности и обновляются непрерывно. Когда вы выставляете ордер, он отправляется на исполнение за считанные миллисекунды, а результат сразу отражается на счёте. Затем платформа в реальном времени рассчитывает прибыль или убыток позиции, использованную маржу и оставшуюся доступную маржу.

Немногие знают, откуда на самом деле берётся цена, которую вы видите. Она начинается не у брокера, а у крупнейших банков мира: на межбанковском рынке банки вроде JP Morgan или Citi (поставщики ликвидности первого уровня, «Tier-1») котируют валютные курсы друг другу. Затем эта цена спускается по цепочке посредников, брокер её агрегирует и выводит на ваш экран — весь путь занимает меньше мгновения. Полная цепочка, со всеми звеньями, разобрана на странице что такое брокер.

Платформы делятся по нескольким критериям. Их полезно понимать, потому что один и тот же рынок можно открыть очень по-разному — в зависимости от вашего стиля.

Вопрос, который нам задают часто: какая платформа самая используемая? Ответ зависит от того, что вы хотите делать — активно торговать CFD или инвестировать и анализировать вдолгую.

Это самое востребованное сравнение в этой категории. Коротко: MT4 проще и ориентирован на валютный рынок, а MT5 — мультиактивный и мощнее. Но «мощнее» не значит автоматически «лучше для вас» — всё зависит от того, чем вы торгуете.

cTrader ценят трейдеры, для которых важны прозрачное исполнение и качественные графики. Платформа предлагает Depth of Market, продвинутые инструменты анализа и автоматизацию через cBot на языке C#. Интерфейс современный и аккуратный — поэтому многие предпочитают её MetaTrader.

Среди наших партнёров cTrader доступна у FxPro и IC Markets, а также у нескольких проп-компаний, которые используют её в своих оценках.

TradingView начинался как инструмент графического анализа в браузере и со временем превратился в настоящую социальную сеть для трейдеров и инвесторов. У него одни из лучших графиков в онлайне, собственный скриптовый язык Pine Script и подключение ко всё большему числу брокеров для исполнения прямо из интерфейса.

Многие наши партнёры позволяют подключить счёт к TradingView, чтобы анализировать и исполнять ордера в одном месте.

Помимо универсальных платформ, некоторые наши партнёры разработали собственные — с функциями, которых вы не найдёте больше нигде.

CFXD(бывшая Advanced Trader)

Собственная платформа банка для CFD с графиками TradingView и сложными типами ордеров (OCO, IF-DONE).

Партнёр: Swissquote Bank

SaxoTraderGO / PRO / Investor

Три собственные платформы для реальных мультиактивных инвестиций — от простого портфеля до профессиональной станции с несколькими экранами.

Партнёр: Saxo Bank (клиенты ЕС)

FxPro Edge

Собственная браузерная платформа FxPro — вместе с MT4, MT5 и cTrader.

Партнёр: FxPro

AvaTradeGO

Собственное мобильное приложение AvaTrade: следите за счётом и торгуйте на ходу.

Партнёр: AvaTrade

Admirals Platform

Собственная платформа (веб и мобильная) и пакет Supreme Edition — в дополнение к MetaTrader.

Партнёр: Admiral Markets

IBKR Trader Workstation

Профессиональная платформа для реальных глобальных инвестиций и сложных портфелей.

Партнёр: Interactive Brokers

Все наши партнёры — регулируемые брокеры и банки, и каждый предлагает свой набор платформ. Ниже — полная таблица «какая платформа у какого партнёра», сгруппированная по специализации. Подробнее о каждой компании — на странице регулируемые брокеры.

Помимо простого выставления ордеров, у современных платформ есть функции, которые отличают дезорганизованного трейдера от дисциплинированного. Вот самые полезные.

Ключевое отличие от краткосрочной торговли в следующем: при инвестициях вы владеете реальным активом (акцией или ETF), в отличие от торговли через CFD, где вы прогнозируете направление цены, не владея инструментом.

Для долгосрочных инвестиций релевантные партнёры — Interactive Brokers и Saxo Bank (для клиентов ЕС). Обе компании предлагают мощные платформы с доступом к широкому спектру мировых рынков.

Проп-компании используют специальные платформы, чтобы оценить вашу результативность, прежде чем выделить торговый капитал. Чаще всего у наших партнёров встречаются DXtrade, Match-Trader и cTrader — наряду с MetaTrader. Прежде чем начинать оценку, проверьте, какую платформу требует конкретная программа.

Для крипторынка релевантные партнёры — Binance и Bybit: собственные веб- и мобильные приложения, интеграция с TradingView и инструменты копитрейдинга. В отличие от классических платформ валютного рынка, они дают прямой доступ к цифровым активам и специфическим инструментам этого рынка.

Многие активные трейдеры работают не на одном экране. Профессиональный трейдинг-деск — это несколько мониторов, где у каждого экрана своя чёткая роль: графики, список ордеров, новости и экономический календарь.

Как торгуют крупные игроки

Финансовые институты — банки, хедж-фонды, торговые фирмы — работают с профессиональными терминалами данных вроде Bloomberg Terminal или LSEG Workspace, с прямым доступом к рынку (DMA), соединениями по протоколу FIX и собственными системами алгоритмического исполнения. Эти платформы платные — месячные подписки могут доходить до тысяч долларов, и их цена оправдана объёмом данных и инфраструктурой за ними. Отличие от розничных платформ не в «секретах», а в скорости, глубине данных и прямом подключении к рынку.

Платформа и то, как исполняется ваш ордер, — две разные вещи. Одну и ту же платформу — например MetaTrader 5 — может предлагать и брокер, который выступает вашим прямым контрагентом (маркет-мейкер), и тот, который отправляет ваш ордер на рынок (NDD). Модель исполнения не видна в интерфейсе, но влияет на цену, спред, издержки и скорость.

Коротко: семейства два. Маркет-мейкер («dealing desk») является вашим контрагентом, часто даёт фиксированный спред и подходит новичкам и небольшим счетам. Брокер без дилингового стола (NDD) — с вариантами STP, ECN и DMA — отправляет ордер поставщикам ликвидности, с плавающим спредом плюс комиссией, и его предпочитают активные трейдеры. Ни одна модель не «хорошая» и не «плохая» сама по себе; важны регулирование и то, насколько она подходит вашему стилю.

«Лучшей платформы» вообще не существует — существует лучшая платформа для вашего профиля. Важно, чем вы торгуете, как часто, нужна ли автоматизация и с какого устройства вы работаете. Попробуйте разные варианты в селекторе ниже, чтобы понять, с чего начать.

Глава 10 показывает, какую платформу предлагает каждый партнёр. Здесь вы сравниваете платформы между собой — по функциям.